Middle Office : Gestion des risques

Sous le terme « Middle Office » sont intégrées toutes les fonctionnalités liées à la gestion des risques de marché et de contrepartie.

Suivi de l’évolution des paramètres de sensibilité (grecques) par position, et par portefeuille

Les grecques sont des mesures de la sensibilité du prix des options aux variations de différents paramètres. Il s’agit des mesures fondamentales en gestion des risques, pour les portefeuilles contenant des options.

La plateforme Lore vous fournit les mesures suivantes:

	Delta Sensibilité du prix de l’option à une variation de 1% du sous-jacent (Ou dérivée première du prix de l’option par rapport à la variation du prix du sous-jacent)
	Gamma Sensibilité du prix de l’option à une variation de 1% du delta (Ou dérivée seconde du prix de l’option par rapport à la variation du prix du sous-jacent)
	Thêta Sensibilité du prix de l’option à une variation de 1 jours de la durée à échéance.
	Vega Sensibilité du prix de l’option à une variation de 1% de la volatilité du sous-jacent.
	Rhô Sensibilité du prix de l’option à une variation de 1% du taux actuariel.
	Stress scénario L’objectif des stress scénarios est de vous fournir une mesure « monétaire » des pertes potentielles auxquelles vous êtes exposés en cas d’occurrence d’un scénario extrême. On appel scénario extrême une déformation brutale du sous-jacent. Dans votre plateforme LORE vous pouvez stresser les courbes de taux d’intérêts, les taux de change, mais aussi les volatilités. La plateforme Lore vous calcule le résultats de stress test avec des scénarii préétablis, et vous fournis les rapports. Mais elle vous permet aussi de saisir vos propres déformations.
	Test d’efficacité des couvertures Cet outil vous permet de mesurer la performance d’un stratégie de couverture utilisée. La méthode consiste à comparer la variation de valeur de la position couverte et de ou des instruments de couverture. La couverture est considérée comme efficace lorsque la variation de valeur de l’un et compensé par la variation de l’autre (80%, 125%). Vous pouvez définir vos propres seuils dans votre application.
	Suivi Actif des portefeuilles Système d’alertes (Outils de saisie des alertes, et automate de calcul)
	Suivi des limites par contrepartie Certaines entités ont pour politique de diversifier leurs contreparties, la plateforme Lore leurs offre une interface de suivi des limites par contrepartie (Outils de saisie des limites et automate de calcul).